Gerald Cotten：QuadrigaCX 创始人是否用 $169M 比特币假死？

跃龙门

QuadrigaCX创始人杰拉尔德·科滕于2018年12月8日在印度去世，享年30岁，涉嫌携带价值1.69亿美元的客户加密密码。Netflix的《别信任任何人》探讨了杰拉尔德·科顿是否伪造死亡。7.6万名顾客因冷钱包空虚而损失惨重。杰拉尔德·科顿经营庞氏骗局赌博客户资金。他的遗孀在遗嘱12天后继承了900万美元的遗产。

杰拉尔德·科顿与QuadrigaCX的崛起

杰拉尔德·科顿在加拿大安大略省长大，完成学业后搬到温哥华，并于2013年11月创办了QuadrigaCX。当时，一个比特币的交易价格约为150卢比。对大多数人来说，比特币是一种晦涩的互联网货币，用于洗钱或在暗网上购买毒品。很少有人意识到通缩、数字有限货币的潜力。因此，美元或欧元兑换比特币的选项非常有限。当时约70%的交易通过现已关闭的Mount Gox交易所进行。

杰拉尔德·科顿对商业有着敏锐的嗅觉：这位讨人喜欢、内向的书呆子，与商业伙伴迈克尔·帕特林一起，成功说服了投资者接受他的项目。时间证明他是对的。他们的交易所通过每次买卖订单收取的手续费赚取收益，交易频率迅速增加。2017年初，比特币价格持续突破1000美元大关。接下来的几个月里，投机狂潮爆发，比特币一度飙升至2万美元。

QuadrigaCX紧随其后，甚至在加拿大安装了首批比特币自动取款机。当时，杰拉尔德·科顿的政党拥有总额1.6亿美元的存款。杰拉尔德·科顿没有允许投资者用个人代码管理自己的钱包，而是保留了对客户数字钱包的控制权。这避免了他们在初期出现撤退问题时产生怀疑。

QuadrigaCX 增长时间线

2013年11月： Gerald Cotten 在比特币交易价为 \150 时推出了 QuadrigaCX

2016：QuadrigaCX仅由杰拉尔德·科顿作为唯一员工组成

2017：比特币热潮在高峰期推动存款达到12亿加元。

2018年初：比特币暴跌至4000美元引发提款危机

2018年底：严重的提款延迟和客户资金冻结

2018年12月：杰拉尔德·科顿在印度去世，享年30岁

提款危机与空钱包

比特币高峰后不久，整个加密市场崩盘：到2018年，比特币价值已降至4000美元。像任何股灾一样，这次事故引发了许多投资者的恐慌反应。他们试图挽救能挽回的部分，继续销售。许多人希望通过QuadrigaCX将他们的币兑换回法定货币。

早期投资者开始注意到QuadrigaCX存在问题。销售未被处理，交易未被执行。杰拉尔德·科顿声称涉及银行的问题。这一解释乍一看似乎合理：个别银行偶尔会拒绝来自他们不熟悉或看起来可疑的加密交易所的交易。然而，到2018年底，Quadriga似乎是唯一一家遭遇如此严重问题的公司。

任何想将投资兑换回美元的人都必须等待很长时间，直到快递员最终送来装有现金的鞋盒或信封。到2018年初，这场狂热结束，杰拉尔德·科顿的计划开始瓦解。比特币崩盘揭示了QuadrigaCX因所谓的电脑故障损失更多，数百万资金消失在数字遗忘之中。还有数百万美元被银行冻结。

然而，这位所谓的加密远见者依然过着奢华的生活。杰拉尔德·科顿拥有众多地产、游艇、飞机和环球旅行。笔记本电脑就是他生意所需的一切。他通过笔记本电脑管理客户资金和存款——实际上是所有交易所的活动。他声称比特币存储在“冷钱包”（没有网络连接的外置硬盘）甚至存放在保险箱里的纸张上。

在某种程度上，这是存储比特币最安全的方式——没有网络连接的钱包无法被黑客入侵。问题是，如果密钥丢失，比特币也会消失。而杰拉尔德·科顿是唯一有密码或密码的人。这种单点故障托管模式为欺诈创造了完美条件，因为没人能核实冷钱包是否真的包含声称的金额。

印度斋浦尔神秘死亡事件

2018年12月，成为Netflix纪录片《不信任任何人：寻找加密之王》的事件终于发生。杰拉尔德·科顿自24岁起患有克罗恩病，在印度斋浦尔意外去世。2018年11月底，杰拉尔德·科顿和新婚妻子詹妮弗·罗伯逊入住斋浦尔的豪华酒店度蜜月。12月8日，杰拉尔德·科顿意外去世，年仅30岁。

根据血液检测，他经历了败血性休克，随后又发生了三次心脏病发作。尸检未进行。然而，杰拉尔德·科顿长期患有克罗恩病，即胃肠道炎症，这可能解释了他突发的医疗危机。也许这就是为什么他在前往印度前不久立下遗嘱——遗嘱是为他的妻子留下的，他将超过900万加元的遗产留给了她。

他带着各种加密货币的钥匙赴死：265,000比特币、11,000比特币现金和比特币SV、20万莱特币和4,300,000以太坊——按今日汇率价值数十亿美元。就在十二天前，杰拉尔德·科顿在遗嘱中规定罗伯逊应成为财富的唯一继承人。

杰拉尔德·科顿的死最初保密。直到2019年1月中旬，QuadrigaCX才在其官网上宣布创始人离职。2019年2月，公司申请破产。加拿大当局和审计人员随后仔细调查了QuadrigaCX：他们发现了混乱的会计和以现代面貌出现的旧有欺诈手法。

庞氏骗局揭露

杰拉尔德·科顿经营庞氏骗局：他收取投资者的资金，将其赌入风险高且不透明的期货合约中，并用于个人利益。他通过新投资者的存款满足了客户的索赔。他很可能从未在 QuadrigaCX 上获得过真正的利润。该交易所一直接受客户资金，直到2019年1月，即杰拉尔德·科顿去世数周后。自2016年以来，没有任何会计记录或任何关于法币和加密货币存款的文件。

当查看 QuadrigaCX 钱包中存储的比特币时，故事变得更加神秘。区块链是“伪匿名”的——虽然你不知道谁在哪个钱包背后，但理论上所有交易都是对所有人可见的。现在有公司能够利用启发式方法揭示这些运动的许多信息。以 QuadrigaCX 为例，结果令人震惊：有些比特币根本没有被转移。而大多数冷钱包则是空的。

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区块链分析揭示了什么
空冷钱包：大多数声称持有客户资金的钱包中，比特币一枚都没有

赌博资金： 杰拉尔德·科顿以化名在其他交易所交易硬币并亏损

庞氏结构： 已支付的款项由新客户的存款覆盖

无记录：自至少2016年以来就没有会计文件

怀疑杰拉尔德·科顿曾在其他交易所交易硬币并赌博损失资金。为此他使用了多种化名。QuadrigaCX逐渐变成庞氏骗局，赔付由新客户的存款支付，而非利润。

杰拉尔德·科顿的商业伙伴迈克尔·帕特林也并非他所声称的身份。化名背后是奥马尔·达纳尼，一位被定罪的诈骗犯。他消失了，这为谜团增添了一层，也暗示杰拉尔德·科顿的诈骗可能有同伙知道阴谋的真实本质。

杰拉尔德·科顿是伪造了自己的死亡吗？
自从杰拉尔德·科顿去世的消息传出后，网络聊天论坛上充满了各种猜测：他的遗孀詹妮弗·罗伯逊是否拥有加密资产的钥匙？罗伯逊承认杰拉尔德·科顿曾提出给她密码，但坚称从未提供。另一种理论是：杰拉尔德·科顿最终是否伪造了死亡并带走了投资者的钱？

死亡证明确实存在，但仅凭这一点并不能说服Netflix纪录片中受骗的投资者。多个因素助长了阴谋论：正好在交易所面临破产时机恰好，遗嘱是在去世前12天立下，未进行尸检，死亡发生在印度，而相关文件可能不可靠，以及遗孀继承了900万美元，而客户损失了1.69亿美元。

间接证据令人怀疑，但尚不够决定性。在国外伪造死亡并保持新身份并访问被盗比特币将极其困难。已知 QuadrigaCX 钱包的区块链交易仍受到监控——任何移动都会立即引发调查。如果杰拉尔德·科顿还活着，他无法在不暴露风险的情况下接触被盗资金。

更可能的情况是：杰拉尔德·科顿安葬在加拿大哈利法克斯，连同那些数百万财富去向的秘密一起。赌博资金理论更为合理——杰拉尔德·科顿因鲁莽交易损失了客户资金，意识到计划正在崩溃，方便的死亡（真实或假死）为逃避法律后果提供了机会。

Netflix纪录片与未解之谜
Netflix纪录片《不信任任何人：寻找加密之王》（2022年3月30日发布）是一部90分钟的制作，讲述了杰拉尔德·科顿崛起，尤其是神秘死亡的故事。虽然有时大量依赖聊天记录，纪录片本身也很吸引人，却无法解开谜团。围绕杰拉尔德·科顿、他的交易所QuadrigaCX以及失踪比特币的谜团仍未解开。

2020年6月，安大略证券委员会宣布，约有76,000名投资者因QuadrigaCX交易损失了至少1.69亿加元。其中债权人仅追回了约3400万美元——仅占总损失的20%。许多前客户仍然怀疑杰拉尔德·科顿是否真的死了，认为他带着钱和新身份逃跑了。

教训是：不是你的钥匙，也不是你的硬币
比特币世界充满了各种表情包，但“不是你的钥匙，也不是你的币”这句话，遗憾地总结了围绕企业家杰拉尔德·科顿和加密货币交易所QuadrigaCX的纷争。这也是Netflix制作的片名《不要信任任何人》的精髓所在。

最终，唯一的结论是：任何购买比特币并想要拥有它的人，都必须自行承担存储密钥的责任，而不是交给交换。现在有许多易于使用的非托管钱包——这些钱包的比特币持有者还持有密钥。杰拉尔德·科顿案展示了当交易所运营商欺诈或无能时，托管风险会带来灾难性后果。

现代加密货币生态系统已经从杰拉尔德·科顿的灾难中吸取了教训。自QuadrigaCX倒闭以来，储备凭证、多重签名钱包和监管机构均有所改善。然而，基本教训依然存在：托管风险是真实存在的，自我托管是真正拥有加密货币的唯一途径。

杰拉尔德·科顿去世多年后，成千上万的客户仍在等待他们的钱。此案至今仍是加密货币史上最臭名昭著的欺诈案件之一，成为关于将数字资产托管权交给中心化平台的警示。无论杰拉尔德·科顿是死亡还是以假身份生活，结果都是一样的：客户因本可以通过适当的自我托管措施避免的欺诈而失去了毕生积蓄。